АДР — система ускоренной амортизации

В торговле на разнице между отношениями курсов валют - Форекс (Forex) торговле, базовые экономические знания, в том числе такие как основной капитал, амортизация, рассмотренная на примерах амортизации оборудования в американских корпорациях с использованием АДР - системы ускоренной амортизации, позволяют трейдерам добиться значимых успехов.
То, что система АДР является системой ускоренной амортизации, настолько очевидно, что это и не скрывалось ее защитниками. Единственный аргумент перед лицом противников новой реформы амортизации, характеризовавших ее как средство финансирования частных предпринимателей за счет бюджета, заключался в том, что налоговые скидки носят временный характер и что компании позднее вернут государству недоплаченные налоги. Так или иначе, нереально короткие амортизационные периоды в сочетании с методом суммы чисел лет и снижающегося остатка превратили систему амортизации из метода учета износа основного капитала в значительный источник беспроцентного кредитования компаний за счет бюджета.
При этом компании обязаны вести учет экономии на налогах в результате применения сроков и методов амортизации, предусмотренных системой АДР. Авторы системы, указывая на необходимость такой практики, одновременно признают, что новые амортизационные периоды далеки от реальных сроков службы. Особенно это касается нижнего предела диапазона, поскольку экономию на налогах разрешается считать исходя из фактических сроков службы, которые не могут быть меньше средней величины амортизационного диапазона. Подобная отчетность, называемая нормализацией, предполагает, что предприниматель наряду с ведением датированных счетов по сокращенным амортизационным периодам ведет также счета, действительно отражающие физический и моральный износ, в целях определения реальных издержек и рентабельности предприятия. Признается также, хотя и в осторожной форме, что амортизационный период и полезный срок службы не идентичные понятия, что последний может быть значительно продолжительнее первого.
Возможности воздействия государства на процесс возмещения основного капитала в натуре в рамках новой системы амортизации ограничены, что является шагом назад по сравнению с реформой 1962 г., когда была введена проверка «резервной пропорции», отмененная в настоящее время. Система АДР скорее создает предпосылки для регулирования этого процесса путем расширения объема информации, поступающей налоговым органам. Система АДР не носит обязательного характера. Но если предприниматель решил применить ее в своей налоговой отчетности, то он обязан сообщать налоговым органам сведения, характеризующие процесс воспроизводства основного капитала во многих деталях. Налоговые органы, контролируя правильность ведения различного вида датированных счетов, открываемых в связи с новым строительством, модернизацией, реконструкцией и расширением действующих предприятий, уже имеют обширную информацию о воспроизводственной структуре капитальных вложений, о возрастной структуре основного капитала, установленного после 1970 г. При этом компании должны вести детальный учет затрат на ремонт, поддержание, восстановление или усовершенствование действующих средств труда, затрат на реконструкцию и расширение предприятия, включая сведения по отдельным единицам имущества и по группам средств труда, чтобы налоговые органы имели возможность для проверки правильности распределения расходов по видам датированных счетов. Наряду с этим налогоплательщик должен давать сведения о полной первоначальной стоимости выбывающих средств труда с указанием года их ввода в действие.
Таким образом, правительственные органы получают информацию о воспроизводстве основного капитала, которой не содержат никакие статистические сборники и не показывают никакие специальные обследования темпов и характера обновления производственного аппарата. А без такой информации правительство действует вслепую, разрабатывая мероприятия по стимулированию и регулированию технического обновления американского производства.
Итак, отказавшись от проверки темпов замены средств труда посредством «резервной пропорции», налоговые органы лишились инструмента вмешательства в процесс воспроизводства основного капитала. Система АДР не предусматривает каких-либо ясных путей регулирования этого процесса со стороны государства. Однако новая амортизационная система все же может воздействовать на ускорение оборота основного капитала в натуре благодаря тому, что увеличивает валовой доход корпораций в каждый данный год и -повышает эффективность капитальных вложений.
Простые расчеты показывают, что предприниматель, принявший систему амортизационного диапазона и получивший таким образом право списывать стоимость новых средств труда значительно быстрее, чем это диктуется физическим и моральным износом, будет уплачивать меньше налогов в первые годы функционирования этих средств труда. А в последующие годы, когда их стоимость уже списана, налоговые выплаты будут больше, чем в случае правильного отражения в амортизации износа основного капитала. В целом за весь период физической службы данных средств труда налоговые отчисления при ускоренной и нормальной амортизации составят одну и ту же величину. Из этого не следует, однако, что предприниматель будет иметь выгоды от системы АДР только в первые годы ее введения, благодаря тому, что начисляемая амортизация будет превышать фактический износ, т. е. включать часть прибыли без обложения налогами. На самом же деле, если вводы основного капитала имеют тенденцию роста, предприниматель, принявший систему АДР, всегда будет в выигрыше, так как в этом случае амортизация, показываемая для налоговых органов, будет постоянно превышать амортизацию, которая соответствует физическому и моральному износу средств труда.
Такое положение будет сохраняться всегда. Если так, то амортизационная отчетность для налоговых органов постоянно будет содержать наряду с издержками также и прибыль, не облагаемую налогом, и предприниматель постоянно будет получать за счет бюджета налоговые скидки. Поэтому система АДР фактически является методом снижения налогообложения корпораций. Вероятно, в связи с новыми правилами амортизации балансы корпораций обрабатывающей промышленности США показывают в последние годы резкий рост статьи «накопленные федеральные подоходные налоги», отражающей их налоговую задолженность. В конце 1960 г. эта статья составила 9,4 млрд. долл. и в течение десятилетия изменялась мало. В 1970 г. накопленная задолженность равнялась 10,8 млрд. долл., а в 1973 г. — уже 17 млрд. долл.
Одновременно возрастает и соотношение амортизация — выбытие. Если к тому же предприниматель применяет один из ранее принятых методов ускоренной амортизации (суммы чисел лет или снижающегося остатка), то еще больше увеличится разница между амортизацией и выбытием, т. е. увеличится «излишек» амортизации. Отсюда амортизация еще больше приблизится к величине затрат на полное расширенное техническое перевооружение труда и при современных налоговых льготах может сравняться с ними даже при неизменном уровне занятости.
Новая «либерализация» системы амортизации повышает также эффективность капитальных вложений: хотя общая рентабельность капитальных гожений за весь срок службы средств труда может не измениться, большая часть прибыли за вычетом налогов будет получена предпринимателем в первые годы службы средств труда, а это считается более выгодным, чем позднейшее получение чистого дохода. Доллар, полученный в качестве дохода, сейчас «стоит» дороже, чем тот же доллар, полученный через год и тем более через два или три года, поскольку, чем скорее доход вновь пускается в оборот, тем быстрее он принесет новый доход в результате эксплуатации наемного труда, тем быстрее будет происходить накопление капитала. Фактор времени специально учитывается многим« предпринимателями при оценке эффективности капитальных вложений посредством дисконтирования будущих денежных поступлений и получения таким образом актуализированной стоимости.
Таким образом, система амортизационного диапазона как новый метод ускоренной амортизации является инструментом стимулирования капитальных вложений, поскольку повышает их эффективность за счет налоговых скидок. Это наряду с применением методов снижающегося остатка или суммы чисел лет, а также с возобновлением в 1971 г. так называемого 7%-ного кредита (налоговой скидки в размере 7% от стоимости вновь приобретенного оборудования) значительно усиливает рычаги государственного стимулирования капитальных вложений, рост которых в свою очередь является предпосылкой ускорения технического перевооружения производства.
Следует сказать, что методы ускоренной амортизации и государственного субсидирования частных капитальных вложений распространены и в других развитых капиталистических странах. США не являются здесь пионером или новатором. Однако с принятием системы АДР Соединенные Штаты выходят на одно из первых мест в капиталистическом мире по допустимой скорости списания стоимости средств труда, хотя это вовсе не свидетельствует о том, что США занимают соответствующие позиции по реальной скорости оборота основного капитала по стоимости и в натуре. Сейчас в отраслях американской обрабатывающей промышленности срок амортизации по нижнему допустимому пределу для оборудования составляет в среднем около 11 лет. В соответствии с реформой 1962 г. минимальный соответствующий срок равнялся 13 годам, а до этого был равен примерно 16,5 года, т. е. в 1,5 раза продолжительнее современного. Такой скачок в пределах одного десятилетия обусловлен не столько реальным ускорением износа основного капитала, сколько изменением роли системы амортизации, которая превратилась в источник долговременного беспроцентного кредитования корпораций со стороны государства, в средство стимулирования капитальных вложений.